金山云高开近6%,截至发稿,涨5.78%,报6.41港元,成交额1173.03万港元。
消息面上,亚马逊云业务增速超预期,带动云计算板块走高。广发证券发布研报称,预测金山云26Q2收入达30.4亿元,同比增长29%、环比增长12%,收入主要受AI公有云增长驱动;预测经调整毛利率环比增长1.8pct至14.6%,随着集群交付,毛利率回升;预测26Q2经调整OP微正,预测经调整EBITDA率为34%。
该行指出,当前AI算力需求旺盛但供给紧张,金山云在手订单充足,预测26~27年收入同比增长35%/34%,其中AI公有云业务收入同比增长83%/65%。公司拥有高可见度的强劲需求,小米金山加大AI投入,大模型、互联网客户推理需求提升,具身智能、智驾等客户训练需求强劲。
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