消息面上，近日，A股第三代半导体产业链上市公司三季报披露基本收官。衬底环节是碳化硅产业链上游，也是本轮业绩修复弹性最突出的一环。天岳先进第三季度营收6.46亿元，同比增长102.89%，归母净利润8583.29万元，环比大幅改善。IDM与功率器件厂商延续分化走势，SiC模块是部分企业的核心增量
中信建投指出，AIDC爆发带动功率半导体进入需求新周期，从技术迭代层面来看，SiC功率器件非常适配高压直流化迭代的技术趋势，是电源主机的核心零部件之一。经测算，在AIDC爆发+技术迭代下，预计2030年将带来百亿级SiC功率器件的增量需求。
